8 июня, 2016 
adminGWP Ислaмскиe финaнсы, или, кaк чaстo гoвoрят, «ислaмский бaнкинг», oблaдaют дoстaтoчнo сeрьeзным пoтeнциaлoм, и мoгут спoсoбствoвaть пoвышeнию урoвня жизни в стрaнax трeтьeгo мирa, гдe бoльшинствo нaсeлeния испoвeдуeт ислaм.
Oкoлo трeти тex, ктo стрaдaeт oт крaйнeй нищeты вo всeм мирe, являются грaждaнaми стрaн-учaстниц Oргaнизaции ислaмскoгo сoтрудничeствa (OИС). Из 57 стрaн этoй oргaнизaции в 21-м мeньшe пoлoвины нaсeлeния oбeспeчeны нaдлeжaщиe сaнитaрнo-гигиeничeскиe услoвия. Чeтырe прoцeнтa дeтeй в этиx стрaнax умирaют дo дoстижeния пятилeтнeгo вoзрaстa.
Кaк утвeрждaeт в свoeй стaтьe для Project Syndicate бывший министр инвeстиций Мaxмуд Муxиeлдин, нeсмoтря на его огромный потенциал, многие были ОИС не могут достичь полного развития.
Бывший министр инвестиций Махмуд Мухиелдин
Многие из этих стран являются предметом пресловутого «ресурсного проклятия»; в других, вина падает слабое руководство и недееспособные учреждения. Ситуация осложняется еще и тем, что подавляющее большинство (около 71%) из тех 125 миллионов человек, которые находятся в зоны конфликтов и стихийных бедствий, живут в странах ОИС. Нестабильность приводит к огромным напряжением бюджетные ресурсы стран региона.
Но в этих странах есть варианты действий. Например, капитал, накопленный в финансовые системы некоторых стран ОИС, может играть важную роль в содействии достижению целей в области развития, особенно если удается использовать в полную силу исламского финансирования.
Исламские финансы имеют важные преимущества по сравнению с традиционными финансовыми продуктами. Запрет процентов, обязанность извещения реального инвестирования экономики, а также принцип совместного разделения прибыли и потерь, все это улучшает стабильность финансового сектора. Кроме того, исламские финансы способствуют росту доступности финансовых услуг, так как они приемлемы для людей, которые по культурным или религиозным причинам исключены из традиционных финансовых систем. Возможно, именно по этой причине в последние десять лет или около того, исламские финансы растут в среднем на 10-12% в год.
Для исламских финансов в полной мере сыграли свою роль в активизации и диверсификации экономики стран ОИС, правительства этих стран должны проводить важные реформы. Во-первых, нужны сильные правовые институты, обеспечивающие защиту прав собственности и соблюдение контрактов. Кроме того, для людей возникло полное доверие к исламским финансовым продуктам, необходимо ввести стандарты и нормативные акты в этой области. Налоговая политика должна также регулировать, чтобы не допустить дискриминации исламских финансовых инструментов.
Группа Всемирного банка, совместно со своими партнерами работают над тем, чтобы помочь в проведении этих реформ. Кроме того, она уже начала в этом регионе инвестиционные проекты, в которых используется исламского финансирования. Казначейство Всемирного банка выдано более исламских финансовых инструментов, в том числе двух выпусков сукук (облигации, связанные исламский запрет на накопление процентов) на сумму $700 млн. кроме того, подразделение банка, которое работает с частным сектором (International finance corporation, сокращенно IFC), создал IFC Sukuk Company. В 2015 году эта компания выпустила трастовые сертификаты на сумму $100 млн.
Подразделения банка, занимающиеся страхованием политических рисков (Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций), при условии, инвестиции, гарантии, в соответствии с нормами шариата, на сумму $427 млн для проекта инфраструктуры в Джибути и застраховало политических рисков на сумму $450 млн. для инвестиционного проекта в области телекоммуникаций Индонезии. Вместе с Группой Исламского банка развития, организации объединенных наций и другими донорами, Всемирный банк создал совместное предприятие, чтобы помочь странам, которые больше всех страдают от нестабильности, путем предоставления им льготного финансирования. Здесь исламских финансовых инструментов в Ливане и Иордании, чтобы помочь им справиться с расходами на беженцев из Сирии.
Ключевую роль в повышении доступности финансовых систем, особенно для тех групп населения, таких, как доступ это особенно трудно, могут сыграть новые технологии. Например, около 90% сирийских беженцев имеют доступ к смартфонам, с помощью которых они могут получить доступ к финансовым услугам. Мы должны получить максимум от использования этих технологий.
Наконец, есть и гуманитарные. Уже ведется работа над решением вопроса, как можно вакуф (благотворительных пожертвований), закят (обязательный налог в пользу бедных) и другие финансовые инструменты исламских эффективно и продуктивно использовать для удовлетворения гуманитарных нужд.
Исламские финансы могут стать ожидаемое решение вопросов развития мусульманского мира. Их способность увеличить финансовую стабильность, способствовать росту доступности финансовых услуг и стимулировать устойчивое развитие может привести к преображающим изменения в странах региона. Чтобы реализовать этот потенциал, финансовые не в меньшей степени, чем традиционный финансовый сектор – необходимость гостеприимства, где гарантированы равные правила игры, адекватные государственное регулирование и возможности эффективного партнерства.
Опубликовано в