Общие сведения об индикаторах. Скользяще средние

Индикаторы технического анализа – это средства альтернативного преставления ценового графика, это попытка увидеть скрытые закономерности в графике, которые, возможно, там присутствуют. Для расчета индикаторов используется, как правило, только цена и реже, объем.

Технический индикатор Скользящее Среднее (Moving Average, MA)

Скользящее среднее значение — один из старейших и наиболее распространенных инструментов технического анализа. При расчете Moving Average производится математическое усреднение цены инструмента за данный период. По мере изменения цены, ее среднее значение либо растет, либо падает, то есть она сглажено повторяет движение цены.

Самый распространенный метод интерпретации скользящего среднего цены состоит в сопоставлении его динамики с динамикой самой цены. Когда цена инструмента поднимается выше значения Moving Average, возникает сигнал к покупке, при ее падении ниже линии индикатора — сигнал к продаже. Кроме того, скользящие средние со сравнительно большим периодом усреднения могут выполнять роль уровней поддержки и сопротивления, а также линий тренда (см. рисунок).

Варианты скользящих средних:

· Simple Moving Average (SMA) — простое скользящее среднее

· Exponential Moving Average (EMA) — экспоненциальное скользящее среднее

· Smoothed Moving Average (SMMA) — сглаженное скользящее среднее

· Linear Weighted Moving Average (LWMA) — линейно-взвешенное скользящее среднее

· Другие типы МА, разработкой которых занимаются в последнее время, на основе адаптивных алгоритмов, а также алгоритма Тильсона, линейой регрессии и параболической аппроксимации.

В торговой системе мы будем использовать простые средние скользящие - Simple Moving Average (SMA) с периодом 55 и 200.

Простое, или арифметическое, скользящее среднее рассчитывается путем суммирования цен закрытия инструмента за определенное число единичных периодов (например, за 10 часов) с последующим делением суммы на число периодов.

SMA = SUM (CLOSE (i), N) / N

где:
SUM — сумма;
CLOSE (i) — цена закрытия текущего периода;
N — число периодов расчета.

Как видим, по сути простое скользящее среднее фактически отображает среднее арифметическое цен закрытия за последние N периодов. Например, простое скользящее среднее с периодом 200 дней можно получить, прикрепив индикатор к дневному графику и указав период 200. Для получения значения 10 часов, необходимо, соответственно присоединить к часовому графику и указать период 10.

При использовании двух скользящих, классический сигнал открытия позиции – когда скользящая с меньшим периодом (быстрая) пересекает снизу вверх скользящую с более большим периодом (медленную), какая ситуация носит название “Золотой крест” и является сигналом к покупке. Обратное верно– когда скользящая с меньшим периодом (быстрая) пересекает сверху вниз скользящую с более большим периодом (медленную), образуется сигнал к продаже “Мертвый крест”. Но эти сигналы индикаторов мы использовать не будем, поскольку они утратили свою актуальность и являются очень отстающими. С другой стороны, важно понимать, что если на дневном графике цена находится ниже линии скользящей средней с периодом 200, значит цена ниже средней арифметической за последние 200 дней, т.е. цена движется вниз. Обратное верно.

Таким образом, положение графика относительно индикатора может определять доминирующую тенденцию. Как и в случае с линиями тренда, линии индикатора могут оказывать поддержку или сопротивление.

Следуя основным законам технического анализа, необходимо отметить, что сигналы индикаторов должны подтверждать друг друга, а совпадение усиливает сигнал.

Скользящие средние являются трендовым индикатором, а это значит что основная их задача – сигнализировать о продолжении или, наоборот, смене доминирующей тенденции. Кроме того, это значит, что данный индикатор предназначен для работы в тренде – т.е. в ситуации, когда существует достаточно масштабное направленное движение. Во время флета (бокового рынка) лучше применять осцилляторы (см. 5.2.)

Основные правила построения:

• чем длиннее период времени, на котором строится средняя, тем меньший порядок самой средней следует выбрать (для дневных графиков порядок не более 89, для недельных - не более 21), короткие средние можно применять без ограничений;
• чем длиннее средняя, тем меньше ее чувствительность;
• средняя очень маленького порядка дает много ложных сигналов;
• средняя очень большого порядка постоянно опаздывает;
• при боковом тренде применяются средние с большим, чем обычно порядком.

Таким образом, средние скользящие можно использовать для установления доминирующей тенденции, нахождения потенциальных уровней и “зон” поддержки и сопротивления.